Биткоин – стоит ли покупать?

2017 год отмечен всплеском интереса к криптовалютам. Локомотивом в этом отношении стал родоначальник семейства – биткоин, самая известная и популярная из имеющих хождение сегодня криптовалют. Ажиотаж порожден взрывным ростом ее стоимости – в начале года обменный курс на биржах составлял около 800 долларов США, в мае он превысил $3000/BTC, а в течение октябрьских сессий пробивал отметку в 6000 долларов, а в декабре пара BTC/USD в некоторые сессии торговалась выше 19000.

К биткоину отмечен интерес официальных финансовых организаций – Чикагская биржа (CME) объявила о старте торгов фьючерсными контрактами и опционами по этому инструменту. На фоне ослабления классических вариантов инвестиций, снижения, в связи с затянувшимся кризисом, доходности операций на фондовых и валютных рынках, криптовалюты выглядят более чем привлекательно.

Что такое Bitcoin

Понятие Bitcoin двумя простыми словами означает электронные (виртуальные) деньги. Он не существует в виде физических монет или банкнот и обращается только в компьютерной сети, хотя можно купить и продать за него обычные товары или получить в результате обмена вполне реальные деньги. К слову, создателям системы принадлежит и другое название «электронная наличность» (англ. – electronic cash).

Есть и другие варианты объяснений сущности биткоина, например.

  • Вознаграждение, которое получает участник системы за решение криптографической задачи вычислительными методами.
  • Средство платежей, используемое в одноранговой (P2P, пиринговой) сети.

Безусловно, специалисты смогут сформулировать еще несколько определений, но для обычного пользователя они будут излишними.

Кто создал биткоин

Создание первой и наиболее известной сегодня криптовалюты приписывают Сатоши Накамото. Под этим псевдонимом (с японского переводится как «ясно мыслящий внутри системы») работал программист (или несколько человек), чьей специализацией были методы криптографии. В 2008 г на основании этих методов были созданы алгоритмы генерации «виртуальной монеты» и принципы построения блокчейн-сети (в обращении биткоин используется имен эта технология).

Интересно! Последние, приписываемые автору системы, изменения относятся к 2010 году. С тех пор активности Сатоши Накамото не отмечено, несмотря на то, что якобы, сгенерированные им 1.5 млн. биткоин при нынешнем курсе делают его одним из богатейших людей мира.

Откуда пошло название «криптовалюта»

Для создания (генерации) биткоина и других виртуальных монет, а также работы блокчейн необходимо решение сложной криптографической задачи. Именно это дало повод назвать публикацию в Forbes, посвященную этому явлению, вышедшую в 2011 году «Crypto currency». Термин получился чрезвычайно удачным и вскоре получил повсеместное применение – виртуальные деньги, работающие на основе подобных алгоритмов, сегодня называют криптовалютами.

Что такое технология Blockchain 

Понять, в чем особенности криптовалют и некоторые причины их популярности невозможно без рассмотрения, хотя бы поверхностного, технологии blockchain.

Под технологией Blockchain понимают методы управления распределенной базы данных. В них для хранения информации используется каждый компьютер, подключенный к системе, а централизованный сервер отсутствует. Данные представляют собой связный список. В каждом элементарном блоке содержится как уникальная информация, позволяющая однозначно его идентифицировать, так и сведения о связи с соседними (чаще всего, ссылка на предыдущий).Таким образом организуется цепочка информационных блоков, за счет которой технология и получила название (с английского block chain переводится как «цепочка блоков»). Конечно, реальная организация блокчейн-систем гораздо сложнее, но подобное представление дает возможность понимания основ их работы.

 

Каждый блок имеет несколько важных свойств, определяющих особенности всей подобной системы:

  • Ссылки на предыдущие блоки служат подтверждением достоверности (валидности) очередного. Соответственно, изменение уже существующих блоков невозможно – нарушается целостность цепочки и базы данных в целом. Блоки с ошибочными или умышленно измененными данными отвергаются.
  • Каждый блок принадлежит определенному пользователю и шифруется принадлежащим ему закрытым ключом. Для работы с содержимым блока необходимо иметь соответствующий открытый ключ.
  • Абсолютно все блоки реплицируются (дублируются) на каждом компьютере системы.

Для простоты восприятия такую базу можно представить как совокупность записей. Читать любую из них есть возможность у каждого зарегистрированного в системе пользователя. Видит он только ник создателя записи. При получении соответствующих полномочий от других участников, ему становятся доступны и их конфиденциальные данные.

Все записи каждого пользователя расположены в строгом порядке, удаление или внесение изменений в них недоступно никому. Участник, авторизовавшись, может создавать новые записи. Изменения автоматически рассылаются всем компьютерам в сети и становятся доступны для просмотра немедленно после репликации (синхронизации) баз.

Если представить, что, каждая запись содержат данные о финансовых операциях, получится реальная сеть, в которой обращаются криптовалюты.

Такая организация приносит blockchain сети множество преимуществ:

  • Анонимность – реальных данных о контрагентах транзакции не знает никто, кроме участников, которым эти пользователи сами предоставили соответствующие полномочия.
  • Прозрачность – все транзакции (без отображения конфиденциальных данных) доступны для просмотра каждому пользователю.
  • Безопасность – изменения в базу вносят только пользователи с соответствующими правами. Корректировка или удаление блоков невозможны, запрещена также генерация блоков «задним» числом. Единственное действие, доступнее участнику – создание нового блока, продолжающего уже имеющуюся цепочку.
  • Надежность — копии базы данных содержатся на каждом подключенном к системе компьютере, причем каждая из них всегда актуальна (такое состояние поддерживается автоматически). Соответственно, теоретически, работоспособность системы сохраняется даже при наличии всего одного компьютера.
  • Оперативность — передача информации осуществляется практически мгновенно, без серверов-посредников.

Биткоин, реальные и традиционные электронные деньги – главные отличия

Использование технологии blockchain – не единственный факт, отличающий криптовалюты от существующих в мире платежных средств. По сравнению с реальными денежными знаками или виртуальными средствами, которые обращаются в таких платежных системах как, Neteller или Webmoney, Payeer, Perfect Money или Яндекс.Деньги, им присущи несколько характерных особенностей, главными из которых являются:

  1. Способ эмиссии (выпуск или генерация) электронных монет;
  2. Технологии обработки платежей

Эмиссия биткоин

Национальные валюты (реальные деньги) выпускаются уполномоченными государственными (центральными банками) или частными (к примеру, в США «печатный станок» находится в ведении Федеральной резервной Системы – ФРС, являющейся, по сути, частной компанией) организациями.

В электронных системах объем средств может увеличиться только за счет ввода суммы реальных денег.

Сгенерировать (добавить в обращение в систему) новый биткоин может любой зарегистрированный участник. Все что для этого требуется – принять участие в решении криптографической задачи – майнинге биткоина. При получении результата объем средств в системе увеличивается на несколько (на сегодня — 25) единиц криптовалюты (пользователь получает вознаграждение).

Выходит, биткоин не имеет реального обеспечения. Знатоки традиционной экономики преподносят бесконтрольность эмиссии как один из недостатков криптовалют, таящий опасность для пользователей. Однако они забывают, что правила системы жестко ограничивают количество монет – максимальное их число составит 21 миллион. Не бесконечен и суточный прирост – на настоящий момент он составляет 3600, причем число это уменьшается через каждые 4 года.

Обработка транзакций

Реальные деньги и традиционные электронные платежные средства обращаются в системах, где основную роль играют центральные серверы (банки в случае с национальными валютами). Именно на таких уздах ведется учет количества средств, находящихся в обращении и работа с базами данных транзакций (операции и выполняются на этих серверах).

Распределенная база данных криптовалют не нуждается в таких узлах, а транзакции выполняются пользователями по принципу P2P – информация поступает в систему без посредников непосредственно от отправителя и мгновенно становится доступной получателю.

Отсюда — самые серьезные отличия оборота биткоин и других платежных средств.

  • В децентрализованную систему невозможно вмешательство извне. Государственные органы, банки, системные администраторы не имеют рычагов управления и не могут диктовать пользователям какие-либо условия – ограничивать объемы и направления транзакций, вводить комиссии за обслуживание, устанавливать курс.
  • Участникам системы для совершения операций и подтверждения прав распоряжаться средствами не требуется идентификация личности – достаточно наличия соответствующих ключей. Реквизитами платежа выступает bitcoin-адрес (кодированная строка, содержащая 25-34 символа), причем каждый участник может иметь их неограниченное количество.
  • В системе невозможна блокировка счетов, арест средств или их возврат по инициативе отправителя. Кстати, вернуть биткоины, пропавшие в результате действий мошенников или при потере контроля над собственным аккаунтом, тоже не получится.

К сведению! Единственное действующее в системе ограничение – минимальная сумма транзакции, которая не может быть меньше дробной расчетной единицы — сатоши. 1 сатоши = 0.00000001 BTC. Есть в системе и комиссии, которые получают узлы (участники) за подтверждение валидности транзакции.

Как заработать на биткоин

Зарабатывать на криптвалюте можно различными способами. Но все ни станут доступны, когда пользователь станет полноправным участником системы – создаст свой биткоин-кошелек.

Кошелек Bitcoin

Потенциальным владельцам биткоинов доступны 2 пути получения электронного кошелька:

  1. Создание нового узла системы путем установки на свое оборудование (ПК) клиентского ПО;
  2. Регистрация аккаунта на специализированных сервисах, таких как blockchain.info, Криптонатор и др. или криптобиржах.

В первом случае компьютер пользователя включается в блокчейн-сеть и получает полную копию базы данных. В результате владелец аккаунта может на 100% использовать все преимущества системы.

Замечание! Есть у такого способа и недостаток – объем данных достаточно велик (к началу 2017 года превышал 100 Гб), что требует и места на дисках, и времени для синхронизации (особенно, первой).

Участник получает максимум безопасности (утратить контроль над ключом можно только по собственной неосторожности) и такой недоступный другим способ заработка, как получение комиссий системы.

Быстрее, проще и привычнее для обычного пользователя второй вариант. Онлайн регистрация получение аккаунта (а также биткоин-адресов) требует не более минуты времени, а доступ осуществляется через веб-интерфейс. Однако за простоту придется заплатить уровнем безопасности. В этом случае не исключена потеря доступа в результате, например, хакерской атаки на веб-ресурс, его предоставляющий.

Способы заработка на биткоинах

Наиболее распространенными способами заработка на биткоин являются:

  • Генерация (майнинг);
  • Инвестиции в криптовалюту с целью использования изменений ее курса.

Майнинг биткоинов

Как уже говорилось, каждый участник системы может принять участие в эмиссии криптовалюты. Полученное в результате успешного решения криптографической задачи (генерации блока) вознаграждение является заработком пользователя, а сам процесс носит название генерации или майнинга (добычи) биткоинов.

Сегодня доступны несколько вариантов майнинга:

  • Индивидуальный майнинг. Используется для этого оборудование пользователя, 25 монет вознаграждения получает владелец. Сегодня такой заработок практически перестал быть реальным – при суточной генерации 3600 монет, рассчитывается всего 144 блока (в среднем, каждые 10 минут). Поскольку задействованы в решении задач миллионы единиц оборудования, а производительность на мощных фермах исчисляется сотнями терахешей в секунду, вероятность удачи для индивидуального пользователя смещается в сторону бесконечно малых величин. Некоторые расчеты говорят, что даже окупить затраты на электроэнергию и охлаждение оборудования получается не у всех.
  • Участие в пуле. При этом вычислительные мощности участников объединяются, расчеты ведутся параллельно (распределение задач производится автоматически). Каждый из включенных в пул получает часть вознаграждения пропорционально участию (производительности оборудования). Вероятность заработка в таком случае выше.
  • Облачный майнинг. Крупные компании организуют мощные майнинговые фермы, приобретая высокопроизводительное оборудование. Некоторые часть мощностей предлагают в аренду или перепродают. Заработок участника зависит от купленной (арендованной) мощности. На сегодня это реальный способ получить от майнинга приличный доход (колеблется в пределах от 10 до 30% в месяц). Главное – не ошибиться в выборе поставщика услуг, поскольку очень многие ресурсы, ведущие активную рекламную кампанию, в результате оказываются однодневками. Из облачных майнеров особой отметки заслуживают ресурсы, работающие в течение нескольких лет, такие как Hashflare.

Инвестиции в биткоин

Криптовалюта может стать серьезным инструментом для биржевой игры, приносящим серьезный доход. При использовании такого инвестиционного инструмента можно использовать 2 подхода:

  • Консервативный (стратегия «купи и держи»). Те, кто владел биткоин на начало 2017 года, за счет роста курса получили к настоящему времени потенциальную прибыль более 2200% годовых (при расчете бралась стоимость в начале года 800$ и максимальная цена в декабре 19000$). Есть предпосылки к дальнейшему росту в долгосрочной перспективе.
  • Спекулятивный. Поскольку изменение стоимости криптовалют происходит неравномерно (с периодами роста и падения), опытный пользователь может играть на повышение и понижение курса, выполняя спекулятивные операции на биржах. Естественно, для этого требуются знания и умение анализировать рыночную ситуацию, но доходность может быть значительно выше, чем при консервативном способе. Тем, кто готов броситься в биржевую игру без оглядки следует помнить о том, что она сопряжена со значительными рисками.

С чем связаны риски игры на биткоинах

Курс биткоина не регулируется централизованно, а определяется только спросом и предложением на него. В связи с этим криптовалюте присуща высокая волатильность, скачки курса могут составлять десятки процентов. Именно это несет основные риски для спекулятивных операций – неверный анализ при заключении сделки может обернуться крупными потерями вместо ожидаемой прибыли.

Чего ожидать от Bitcoin

Дальнейшее развитие событий на рынке определяется многими факторами:

  • Ограниченное количество монет и все возрастающий спрос в долгосрочной перспективе с большой долей вероятности обеспечат дальнейший рост котировок.
  • Продолжающиеся не один месяц разговоры о «биткоин-пузыре» могут заставить держателей криптвалюты задуматься о фиксации прибыли, что вызовет значительные продажи и, как следствие, падение курса.
  • Начало торгов фьючерсами на биткоин на Чикагской бирже (событие произошло 17 декабря), скорее всего, окажется примером для подражания для других площадок. В результате криптовалюта может стать интересным инструментом для крупных инвесторов, что, в свою очередь, вероятно, приведет к росту курса и, в итоге, скажется на волатильности – сачки курса станут менее значительными.

Вероятный прогноз может выглядеть следующим образом:

  • В долгосрочной перспективе криптовалюту ожидает повышение (в среде аналитиков идут разговоры о капитализации в 1 трлн. долларов), так что сторонники консервативного метода инвестирования с большой долей вероятности окажутся в выигрыше.
  • В краткосрочной перспективе возможен отскок от декабрьских максимумов — коррекция с целями 12000-10000-7500 USD.
  • После завершения коррекционного движения вероятен дальнейший рост с первой целью в районе $24000-25000 и последующей – выше $30000.

Таким образом, криптовалюты (в частности биткоин) становятся не только удобными и безопасными средствами расчетов, но и привлекательными инструментами для инвестирования.